Jeśli uczestnik PPK nie chce by duża część jego środków była inwestowana na giełdzie, może zmienić subfundusz na bardziej bezpieczny czyli taki, który inwestuje głównie w obligacje. Można też zmienić w drugą stronę. Polityka inwestycyjna jest dopasowana do wieku dla młodszych jest portfel bardziej akcyjny, a dla starszych bardziej obligacyjny, ale można to indywidualnie zmienić. Nie trzeba do tego zmian ustawowych w programie.
Instytucję finansową, zarządzającą rachunkami PPK, wybiera pracodawca w porozumieniu z pracownikami i tej nie można wybrać indywidualnie, ale fundusz już tak.
Program oszczędzania w PPK jest tak skonstruowany, żeby sposób inwestowania był automatycznie dostosowywany do wieku uczestnika. Zmienia się automatycznie w taki sposób, by w miarę zbliżania się do docelowego wieku (60. rok życia) ryzyko inwestycyjne malało. Na tym polega działanie tzw. funduszy zdefiniowanej daty.
Korzystając z możliwości jakie daje program, jego uczestnik może ulokować wszystkie środki zgromadzone w PPK w funduszach innych niż te zdefiniowane dla jego wieku, ale zgodnych z jego oczekiwaniami inwestycyjnymi oraz akceptowanym przez niego ryzykiem.
Jak to działa? Portfel inwestycji każdego funduszu ma część udziałową (m.in. akcje, prawa poboru, tytuły uczestnictwa instytucji wspólnego inwestowania) i część dłużną (m.in. obligacje, bony skarbowe, listy zastawne, certyfikaty depozytowe lub inne zbywalne papiery wartościowe). Pierwsza część " akcyjna" to inwestycje w instrumenty wyższego ryzyka, ale też mogące przynieść wyższe zyski. Druga - "obligacyjna" - wiążą się z mniejszym ryzykiem, ale też z mniejszym potencjałem stóp zwrotu. Proporcje podziału instrumentów w ramach części dłużnej i udziałowej zależą od polityki inwestycyjnej funduszu, która automatycznie zmienia się w czasie wraz z wiekiem uczestnika PPK.
"Program PPK został pomyślany tak, że im bliżej emerytury jesteśmy, tym więcej oszczędności będzie inwestowane w "obligacje" - czyli te bezpieczniejsze instrumenty dłużne. Młodsi uczestnicy PPK, którzy mają przed sobą długi horyzont inwestycji, będą oszczędzali w funduszach, które zawierają w swoich portfelach głównie akcje. Jeśli uczestnik PPK nie zmieni funduszu, do którego został automatycznie przypisany będzie oszczędzał w sposób adekwatny do swojego wieku. Od tego, w którym funduszu zdefiniowanej daty jesteś, zależy tzw. ryzyko inwestycyjne - wyjaśnia oficjalny portal programu mojeppk.pl.
Jak ktoś nie chce giełdowych inwestycji, może wybrać obligacyjne.
Uczestnik PPK zostaje automatycznie przypisany do odpowiedniego funduszu (FZD), w zależności od swojej daty urodzenia. Może on jednak zmienić fundusz, w którym oszczędza i wpłacać nowe środki do innego funduszu, zarówno o wyższym lub o niższym ryzyku inwestycyjnym.
Jak czytamy w wyjaśnieniach dotyczących zmiany funduszu, uczestnik PPK może przenieść:
- całość środków do wybranego funduszu i odkładać kolejne już w tym funduszu. Przykład: zmiana z FZD 2055 na FZD 2025 sprawi, że oszczędności będą lokowane przede wszystkim w obligacje, a więc w aktywa bezpieczniejsze, choć mniej zyskowne. Dodatkową dyspozycją można na stałe zmienić swój fundusz zdefiniowanej daty, w takim przypadku będą do niego trafiały również przyszłe wpłaty
- całość lub część środków do wybranego funduszu lub subfunduszu, ale oszczędzać ciągle w swoim funduszu zdefiniowanej daty (dyspozycja konwersji lub zamiany).
Składając do instytucji finansowej wniosek o konwersję lub zamianę, uczestnik PPK określa procentowy udział środków zgromadzonych w PPK, które chce ulokować w poszczególnych funduszach lub subfunduszach. Wpłata do jednego funduszu lub subfunduszu powinna stanowić kwotę odpowiadającą co najmniej 10 proc. środków zgromadzonych w PPK.
Jeśli przeniesienie środków pomiędzy funduszami (konwersja, zamiana) odbędzie się nie częściej niż dwa razy w roku, takie dyspozycje będą bezpłatne. Chęć zmiany funduszu zdefiniowanej daty zgłasza się bezpośrednio do instytucji finansowej, która prowadzi rachunek PPK. W większości przypadków można to zrobić poprzez aplikację internetową.
krześ